热线电话: 400-161-7977 / +852 5513 1864
AME FX早盘策略分析2019.03.26
2019-03-26 11:01:41

     

恐慌情绪稍散美元回落,黄金多头再发力站上1320


image.png 

3月25日美元小幅走低,美国10年期国债收益率一度跌破2.4%,至2017年12月以来最低,投资者押注美联储需要降息以应对经济放缓。金价大涨,现货黄金创2月28日以来新高至1324.63美元/盎司,受助于美元走软和对全球经济增长的担忧推动投资者买入避险资产。油价涨跌互现,因对需求的担忧挥之不去,但美国原油供应趋紧的前景抵消了这种担忧。商品收盘方面,COMEX 4月黄金期货收涨10.3美元,涨0.78%,连续第三个交易日上涨,报1322.60美元/盎司。WTI 5月原油期货收跌0.22美元,跌幅0.37%,报58.82美元/桶;布伦特5月原油期货收涨0.18美元,涨幅0.27%,报67.21美元/桶。美国三大股指涨跌不一,道琼斯指数收涨14.50点,涨幅0.06%,报25516.83点;标普500指数收跌2.35点,跌幅0.08%,报2798.36点;纳斯达克指数收跌5.10点,跌幅0.07%,报7637.54点。周一美元小幅走低,美国10年期国债收益率一度跌破2.4%,至2017年12月以来最低,投资者押注美联储需要降息以应对经济放缓。欧元兑美元上涨,因强于预期的德国企业信心调查部分缓解经济衰退忧虑,并将避险货币日元兑美元从六周高位拉回。美元兑一篮子货币小幅收跌。美国司法部长巴尔宣布,特别检察官穆勒没有发现在2016年总统竞选期间,俄罗斯与特朗普竞选团队勾结的证据,消息对美元无甚影响。上周五全球金融市场走势震荡,因在美国公债收益率曲线出现倒置,10年期公债收益率跌至三个月国库券收益率之下后,市场担心美国经济将会走下坡路。这些担忧引发股市和其他成长导向型资产遭到抛售,投资者纷纷投向日元、黄金、美债和德债等被认为风险较低的资产。在过去50年里,美国每次经济衰退之前都会出现公债收益率曲线倒置。上周五我们站在悬崖上看向深渊,今天我们往后退了一步。市场的信心回稳,此前德国经济智库Ifo公布3月企业景气判断指数上升至99.6,高于预估的98.5,结束此前连续六个月下跌的势态。该数据短暂提振德国10年期公债收益率升至正值,扶助欧洲股市,并提振欧元兑美元上涨至日高1.13315。目前尚不清楚欧元和新兴市场货币的温和反弹能否持续,因交易商仍对美国公债收益率曲线连续第二个交易日倒置持谨慎态度。欧元区或美国短期内不太可能出现衰退,普遍寻求避险的基调将在一段时间内占上风,但程度会不及(上周五)。英镑兑美元和欧元在稍早下跌后有所回升,英国议会准备在周一晚些时候计划举行的一系列投票中争取对英国脱欧进程的控制权。金价周一升至逾三周高点,受助于美元走软和对全球经济增长的担忧推动投资者买入避险资产。美元和股市一起走弱;很多宏观数据都在急剧恶化;本已鸽派的央行将更加趋鸽派,这对黄金有利。股市周一触及12日低点,因担忧全球经济,此前美国公债收益率曲线周五倒置引发对美国经济将滑入衰退的担忧,提振对黄金和日元等资产的需求,同时打压美元。周五公布的数据显示,截至3月19日当周,投机客持有的净多头仓位上升15971口,至57746口;全球最大的黄金支持上市交易基金SPDR Gold Trust GLD上周的持仓量增加约1%。我们正进入一个基本面和风险资产高度不确定性的时期,如果不确定性进一步加剧,在避险资金流、低收益率和可能重启量化宽松政策的预期扶助下,金价可能大幅上涨。油价周一涨跌互现,因对全球经济增长放缓的担忧挥之不去,但美国原油供应趋紧的前景抵消了这种担忧。市场目前正期待美国原油库存的周度数据,周二美国石油协会将公布报告,周三美国能源信息署将公布数据;他表示,如果我们看到像上周那样的库存数据再持续一周,就可能重启涨势;预计最新数据将显示,美国原油库存连续第三周下降;此前一周,美国原油库存减少近1000万桶,出口接近纪录高位。预计美国原油库存将进一步收紧,因原油出口仍大幅增加,而进口可能缩减;但我们认为未来几周全球石油需求增速放缓将成为更大的价格影响因素;美联储发表谨慎言论,加上美国、欧洲和亚洲工厂数据疲弱,导致美国公债收益率曲线自2007年以来首次倒置,上周油价受创;石油输出国组织(OPEC)和俄罗斯等盟友的减产也支撑了油价;OPEC事实上的领头羊沙特阿拉伯正在推动布伦特原油价格突破每桶70美元。


image.png

05:45  新西兰   2月贸易帐(亿纽元)

     新西兰   2月进口(亿纽元)

     新西兰   2月出口(亿纽元)

     新西兰   2月12个月贸易帐(亿纽元)

06:30  澳大利亚  至3月24日当周ANZ消费者信心指数

07:50  日本     2月企业服务价格指数月率

     日本     2月企业服务价格指数年率

08:30  中国     2019年FOMC票委、波士顿联储主席罗森格伦(Eric Rosengren)在瑞士信贷2019年亚洲投资论坛上发表讲话


image.png 

1.EUR/US欧元兑美元

blob.png

欧美1H图(红线代表压力位 蓝线代表支撑位)

 三个月和十年期美国国债收益率差自2007年以来首次转为负值,这提供了一个引导性信号,预示着经济扩张已经接近尾声。同时,十年期德国国债收益率也自2016年秋季以来首次跌入负值,这也为全球经济增长前景悲观情绪的建立提供了近一步的证据。令人失望的经济数据在对全球、特别是欧洲增长担忧愈演愈烈中扮演着重要的角色。远远弱于预期的欧元区PMI调查数据对于欧元区经济能够在近期复苏的希望给予了沉重一击。而欧元区趋弱的经济增长预期持续施压欧元,这令欧元/美元难以在美联储鸽派转变且美债收益率曲线倒挂的有利条件下上升。日内操作建议:上方压力趋势线以上位置,逢低做多为主,下方支撑趋势线以下位置,逢高做空为主,两趋势线之间位置,高抛低吸为主,上方第一压力位:1.13385附近,第二压力位:1.13633附近,下方第一支撑位置:1.12991附近,第二支撑位置:1.12722附近,轻仓操作为主,一定带好止损,止损40-50点左右(1标准手点数),止盈40-60点(1标准手点数)。

2.GBP/USD  英镑兑美元

blob.png

镑美1H图(红线代表压力位 蓝线代表支撑位)

据ITV昨日报道称,英国首相特雷莎·梅主张在周二进行有意义的脱欧投票。 与此同时,BBC政治编辑称,英国内阁对第三次投票的机会比预期的更乐观。英国国际贸易大臣福克斯表示,无协议脱欧是有可能的,但是议会让它变成不可能。目前的选项包括首相的协议、无协议或者留欧,且英国公众并不想举行第二次公投。 此外,有欧盟官员称,无协议脱欧的风险或正在增加。该官员还表示,如果英国无协议脱欧,考虑对爱尔兰实施金融的方面的帮助。无协议脱欧风险的加剧,令英镑再次遭遇抛售。眼下,欧盟已为“越来越有可能”发生的英国无协议脱欧的情况做好了准备。虽然无协议脱欧仍然是最不青睐的选项,但是欧盟委员会表示,各国政府现已做好准备,且已招募了数百名海关人员。 今日需要关注的数据有,德国4月Gfk消费者信心指数、法国第四季度GDP年率终值、英国2月BBA房屋购买抵押贷款许可件数、美国2月新屋开工年化月率、美国2月营建许可月率、美国1月FHFA房价指数月率和美国3月谘商会消费者信心指数。此外,美国费城联储主席哈克和芝加哥联储主席埃文斯日内发表的讲话也需要进行关注。日内操作建议:上方压力趋势线以上位置,逢低做多为主,下方支撑趋势线以下位置,逢高做空为主,两趋势线之间位置,高抛低吸为主,上方第一压力位置:1.32470附近,第二压力位置:1.32838附近,下方第一支撑位置:1.31615附近,第二支撑位置:1.31254附近,轻仓操作,一定带好止损,止损40-50点左右(1标准手点数),止盈40-60点(1标准手点数)。

3.XAU/USD  黄金

blob.png

黄金4H图(红线代表压力位 蓝线代表支撑位)

英国首相特雷莎·梅表示,欧盟重申脱欧协议不能重新协商;政府已经有第二项立法来改变脱欧日期,议会投票反对法律不能影响脱欧日期;下议院不支持进行第三轮脱欧投票,但目标仍然是本周就脱欧协议进行投票。英国首相特雷莎·梅首次暗示自己或考虑辞职来换取议员通过其脱欧协议。周二亚市早盘,现货黄金震荡交投于1320美元上方附近,周一金价持续上行因市场避险情绪升温且美元指数涨势暂停提振黄金买盘。本周,金融市场将面临较多基本面风险事件,这很可能继续为黄金提供上行的动力。本交易日,投资者需重点关注英国脱欧相关动态,此外,晚间市场还将迎来美国房市数据以及咨商会消费者指数等数据。日内操作建议:上方压力趋势线以上位置,逢低做多为主,下方支撑趋势线以下位置,逢高做空为主,两趋势线之间位置,高抛低吸为主,下方第一支撑位置:1315.00附近,第二支撑位置:1304.43附近,上方第一压力位置:1332.11附近, 第二压力位置:1341.17附近,轻仓操作为主,一定带好止损,止损40-50点左右(1标准手点数),止盈40-80点(1标准手点数)。

4.AUD/USD  澳元兑美元

blob.png

澳美1H图(红线代表压力位 蓝线代表支撑位)

昨日澳元兑美元在0.7077开盘后即触及上升趋势线,之后一路上涨近40个基点,最终交投于0.7110附近。澳大利亚和美国方面均无重大新闻,因此昨日的上涨最大可能是受到了技术面的影响。从中期来看,自3月7日以来的上升趋势保持良好。潜在的隐患是昨日的低点较3月19日的低点并未有明显的升高,头肩顶图形可能会在今日形成。若澳元兑美元开始在0.7110附近震荡,则很可能在未来两天内再次触及上升趋势线。美国会在本周四公布重磅的第四季度GDP年化率终值,周五公布1月核心个人消费支出物价指数年率。日内操作建议:高抛低吸为主,下方第一支撑位置:0.71033附近,第二支撑位置:0.70884附近,上方第一压力位置:0.71416附近,第二压力位置:0.71576附近,轻仓操作为主,一定带好止损,止损40-50点左右(1标准手点数),止盈40-60点(1标准手点数)。


1533536206129258.png

风险提示:

AME FX提供包括外汇和其他产品的保证金交易,您应该谨慎清楚的了解与保证金交易相关联的所有风险,可能会亏损部分或者全部资金。如果您有任何疑问,可在必要时间向独立的金融顾问征询意见。本行情报告版权均属AME FX所有,未经授权禁止转载使用。

图片关键词

热门资讯